Nasıl Akredite Bir Yatırımcı Olunur: Kapsamlı Bir Kılavuz

Nasıl akredite bir yatırımcı olunacağını öğrenmek, genel halka açık olmayan belirli yatırım türlerine erişmenize izin verecektir. Bunun nedeni, Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu’nun (SEC), bu varlıklar akredite yatırımcılara satıldığı sürece şirketlerden belirli yatırımları kaydetmelerini gerektirmemesidir.

Ancak, SEC, gereksinimleri belirler ve bu fırsatlar için uygunluk sağlar. Öyleyse, nasıl akredite bir yatırımcı olunacağını öğrenmek şu soruyu akla getiriyor: akredite bir yatırımcı nedir?

Akredite Yatırımcı Nedir?

Akredite bir yatırımcı, gelir, net değer veya diğer niteliklerle ilgili belirli kriterleri karşılar. Akredite statüsüne sahip yatırımcılar, halka açık olmayan kayıt dışı menkul kıymetlere doğrudan yatırım yapabilirler. Bu içerir…

Akredite bir yatırımcı, SEC’e kayıtlı olmayan menkul kıymetlere yatırım yapmasına izin verilen bir kişi veya kuruluştur. Tipik bir yatırımcı, hisse senetleri, tahviller ve yatırım fonları gibi menkul kıymetlere aşina olabilir. Ancak SEC, hedge fonları gibi ürünleri tamamen farklı görüyor. Sonuç olarak, yatırımcıların bu yatırımlara bağlı riskleri anladıklarını göstermeleri gerekir.

Akredite bir yatırımcı olmak için, bir kişi veya kuruluş belirli gelir ve net değer yönergelerini karşılamalıdır.

Akredite Bir Yatırımcı Nasıl Olunur: Gereksinimler

1933 Menkul Kıymetler Yasası D Yönetmeliğine göre, akredite bir yatırımcı belirli kriterleri karşılamalıdır. Basitçe söylemek gerekirse, SEC bunu birkaç farklı şekilde tanımlar:

• Başvurudan önceki iki yıl içinde, bir yatırımcının 200.000 ABD Doları’nı (300.000 ABD Doları, eşiyle birlikte kazançlar ile birlikte) aşan geliri olması gerekir. Ayrıca, bireyin cari yıl boyunca yukarıdaki gelir eşiklerini koruyabildiğini kanıtlaması gerekir.
• Bir bireyin net değeri, birincil ikametgahının değeri eksi en az 1 milyon dolar olmalıdır.
• Belirli profesyonel sertifikalara, unvanlara veya kimlik bilgilerine sahip kişiler (seri 7, seri 65 ve seri 82 lisansları).
• Özel bir fonun “bilgili çalışanları” olan kişiler.

Bir kişinin akreditasyon durumunu doğrulamak için kayıt dışı ürünler satan firmalar kendi tarama süreçlerini yürütürler. Peki, şirketler akredite bir yatırımcı olup olmadığınızı nasıl belirler?

Akredite Bir Yatırımcı Olduğunuzu Nasıl Kanıtlayabilirsiniz?

Çoğu insan, akredite bir yatırımcı olmanın geleneksel bir süreç gerektirdiğine dair yanlış bir kanıya sahiptir. Ancak, bir yatırımcının kimlik bilgileri devlet kurumları veya bağımsız kuruluşlar tarafından incelenmez. Ayrıca, herhangi bir akreditasyon sınavı veya sertifikası bulunmamaktadır.

Akredite bir yatırımcı olduğunuzu kanıtlamaktan doğrudan sorumlu değilsiniz. Bunun yerine, yatırım yapmak istediğiniz kayıtlı olmayan menkul kıymetin sağlayıcısıdır. Bir fon gibi menkul kıymetin, yatırım yapmadan önce akredite olup olmadığınızı belirlemesi gerekir.

Diyelim ki kayıtlı olmayan bir fona yatırım yapmakla ilgileniyorsunuz. Akredite bir yatırımcı olup olmadığınızı belirlemek için yönetim firması sizi tarayabilir. Niteliklerinizi belirlemek için size bir anket vermekle başlayabilir. Değerlendirme sürecinin bir parçası olarak, aşağıdakilerden birini veya birkaçını da sağlamanız gerekebilir:

• Mali tablolar ve diğer hesapların detayları
• Bir bireyin net değerini teyit etmek için kredi raporu
• Vergisi beyannameleri
• W-2 formları ve kazançları gösteren diğer belgeler
• Çıkaran fonun “bilgili çalışanları”
• Finans Sektörü Düzenleme Kurumu (FINRA) tarafından yönetilen profesyonel sertifikalar, atamalar veya kimlik bilgileri. Bu, FINRA’nın Series 7, Series 65 veya Series 82 tanımlarını içerir.

Birinin akredite bir yatırımcı olduğunu kanıtlamak için firmalar genellikle farklı yöntemler ve belgeler kullanır. Dolayısıyla, akredite bir yatırımcı olup olmadığınızı belirleme konusunda siyah beyaz bir yöntem yoktur.

Kriterleri geçtikten ve nasıl akredite olunacağını öğrendikten sonra, kayıt dışı menkul kıymetlere yatırım yapma fırsatlarına atlıyor olabilirsiniz. Ancak, dikkate alınması gereken bazı artıları ve eksileri vardır…

Akredite Bir Yatırımcı Olmanın Artıları ve Eksileri

Artıları

• Çok fazla servet olmadan diğer yatırımcıların erişemeyeceği yatırımlara erişme yeteneği
• Bu yatırımların daha yüksek getiri oranlarından daha iyi çeşitlendirmeye kadar zenginlik oluşturmaya yardımcı olabilecek birçok başka özelliği vardır.
• Riskten korunma fonları, risk sermayesi fonları ve öz sermaye kitle fonlaması gibi fonlar çeşitlendirmeyi iyileştirebilir

Eksileri

• Akredite bir yatırımcı, SEC’e kayıtlı olmadığı için genellikle yüksek düzeyde yatırım riski taşır.
• Çoğu yatırım için minimum yatırım gereksinimleri yüksektir
• Akredite yatırımcı yatırımları daha yüksek ücretlerle gelir
• Uzun kilitlenme süresi, yatırımcıların yatırımlarının likit olmamasına neden olabilir.

Akredite Bir Yatırımcı Nasıl Olunur?

Özel sermaye fonları, riskten korunma fonları, melek yatırımları, risk sermayesi firmaları ve diğer menkul kıymetler dahil olmak üzere, akredite yatırımcılar için birkaç kayıtlı olmayan yatırım mevcuttur.

Akredite yatırımcılar, yüksek getiri ve diğer avantajlar için bu araçlardan yararlanabilirler. Avantajlarına rağmen, yüksek risk ve yüksek minimum yatırımlar dahil olmak üzere önemli dezavantajları da vardır. Bu nedenle, yatırım dünyasının bu bölümüne yatırım yapmadan önce bir finansal danışmana danışmak akıllıca olacaktır.

SEC düzenlemelerinin bir sonucu olarak, şirketler yatırımcıların akredite durumunu doğrulamak için birkaç adım atmalıdır. Akredite bir yatırımcı olarak kalifiye olursanız, kısa sürede servet oluşturabilirsiniz.

Bununla birlikte, akredite yatırımcı statüsüne hak kazanmadıysanız, yine de çok çeşitli yatırım fırsatlarına erişebilirsiniz. Hisse senetleri, tahviller ve gayrimenkul dahil olmak üzere size çok çeşitli seçenekler sunulmaktadır.